Привет, друзья! Недавно я вернулась из Сингапура — страны с одной из лучших в мире пенсионных систем. Мне было очень интересно разобраться, как она устроена. Хочу поделиться с вами. Думаю, вы тоже увидите много интересного. В конце сделаем выводы для себя.
В Сингапуре нет «пенсии от государства». Вместо этого каждый работающий сингапурец обязан копить сам — через систему CPF (Central Provident Fund).
🧾 Как это работает
37 % от зарплаты уходит в накопления, их которых:
20 % платит работник
17 % — работодатель
Например, при зарплате $2000 в месяц,
$400 (20%) идет в CPF — «на руки» работник получает $1600
Плюс, работодатель добавляет ещё $340 (17% от $2000).
📌 Всего на её счёт в CPF поступает S$740 в месяц.
Эти деньги распределяются на 3 счёта:
1️⃣ Ordinary Account (OA) — для покупки жилья, оплаты образования, инвестиций. Эти деньги инвестируются в основном консервативно. Доходность на уровне средней ставки в крупных банках на 3 мес.
2️⃣ Special Account (SA) — для пенсии. Эти деньги нельзя снимать до выхода на пенсию. Здесь доходность может быть выше за счет доступа к более рискованным инструментам, таким как акции, REITы, долгосрочные облигации и золото.
3️⃣ Medisave Account (MA) — на медицину и страховки. Средства инвестируются как на SA.
CPF Board покупает специальные облигации у Минфина Сингапура, а тот размещает средства по глобальной инвестиционной стратегии.
Государство гарантирует минимальную доходность:
Также есть бонусные проценты для тех, у кого накопления небольшие.
Распределение взносов между счетами OA, SA и MA зависит от возраста работника. Чем человек моложе, тем больше идёт на Ordinary Account — чтобы он мог купить жильё и начать инвестировать. С возрастом приоритет смещается в сторону Special Account и Medisave — чтобы подготовиться к пенсии и медрасходам.
Например, в возрасте до 35 лет на ОА (жилье и инвестиции) идет 62% взносов, на пенсию 16%, на медицину 22%.
В 55 лет OA и SA объединяются в Retirement Account (RA), из которого формируется пожизненная рента — CPF LIFE. С 65 лет начинают идти ежемесячные пожизненные выплаты. Их можно отсрочить, тогда их размер вырастает.
Чтобы получить ≈ $1 600–1 700 в месяц, нужно к 55 накопить в RA ≈ $213 000.
Максимальные выплаты $3100–3300 в месяц платят при $426 000.
По сути, это хороший пример партнерства граждан и государства, с довольно большой долей личной ответственности — государство гарантирует минимальную доходность и пожизненные выплаты, гражданин влияет на размер взносов.
В чем минусы сингапурской пенсионной системы
Даже одну из лучших в мире программ есть за что покритиковать:
1. Сложность правил
Система включает 3 счета на разные цели (OA, SA, MA), четвертый счет (RA), создаваемый после 55 лет. Внутри множество правил по распределению, ограничениям на вывод, условиям инвестиций, ставкам и т.д.
Даже грамотному человеку трудно разобраться, что делать, чтобы улучшить свою пенсию. Нужно постоянно отслеживать правила и быть финансово грамотным.
Справедливости ради, финансовая грамотность потребуется в любом случае, если человек стремиться к финансовому благополучию. Сингапур многое делает для того, чтобы уровень образования у граждан был высоким. Согласно отчётам PISA, Сингапур входит в топ‑3 стран по финансовой грамотности школьников.
2. Зависимость от официальной занятости
CPF — это система принудительных отчислений от зарплаты. Если человек не работает (сидит с детьми, ухаживает за родственником, работает на себя без добровольных взносов) — отчислений нет.
Это приводит к тому, что определённые группы (женщины-домохозяйки, низкоквалифицированные работники, самозанятые) рискуют остаться без достаточных накоплений к старости.
У этого уже есть последствия — неравенство в старости довольно высокое, особенно между мужчинами и женщинами, а также между различными социальными слоями.
Кстати, в России происходит то же самое — у самозанятых по закону нет никаких принудительных отчислений на пенсию, соответственно, не происходит начисления баллов и стажа, которые дают право на пенсию по старости. У нас 12 миллионов самозанятых, 53% из них моложе 35 лет. К сожалению, многие из них поймут, что остались без пенсии только к 50-60 годам, но будет уже крайне сложно (или вовсе невозможно) что-либо исправить.
_________________
Какие выводы мы можем сделать для себя:
Однако у нас есть весь необходимый инструментарий для того, чтобы делать необходимые накопления самостоятельно. CPF — это всего лишь инструмент. Такой же, как ИИС, ПДС или обычный брокерский счёт. Вопрос лишь в том, как регулярно вы туда кладёте деньги и на сколько лет вперёд мыслите.
Можно сколько угодно ждать от государства — но именно вы несёте ответственность за свою старость. У сингапурцев тоже нет «волшебной пенсии» — они просто вынуждено привыкают копить с первой зарплаты. Это привычка, которую стоит перенять. Мы пока действуем по желанию. Но именно дисциплина делает достойную пенсию возможной.
Если вы хотите формировать пенсионные сбережения самостоятельно – запишитесь в Антикризисный клуб https://myfivesteps.ru/anticlub
В Сингапуре нет «пенсии от государства». Вместо этого каждый работающий сингапурец обязан копить сам — через систему CPF (Central Provident Fund).
🧾 Как это работает
37 % от зарплаты уходит в накопления, их которых:
20 % платит работник
17 % — работодатель
Например, при зарплате $2000 в месяц,
$400 (20%) идет в CPF — «на руки» работник получает $1600
Плюс, работодатель добавляет ещё $340 (17% от $2000).
📌 Всего на её счёт в CPF поступает S$740 в месяц.
Эти деньги распределяются на 3 счёта:
1️⃣ Ordinary Account (OA) — для покупки жилья, оплаты образования, инвестиций. Эти деньги инвестируются в основном консервативно. Доходность на уровне средней ставки в крупных банках на 3 мес.
2️⃣ Special Account (SA) — для пенсии. Эти деньги нельзя снимать до выхода на пенсию. Здесь доходность может быть выше за счет доступа к более рискованным инструментам, таким как акции, REITы, долгосрочные облигации и золото.
3️⃣ Medisave Account (MA) — на медицину и страховки. Средства инвестируются как на SA.
CPF Board покупает специальные облигации у Минфина Сингапура, а тот размещает средства по глобальной инвестиционной стратегии.
Государство гарантирует минимальную доходность:
- OA — минимум 2.5 %
- SA / MA / RA — минимум 4 % (при средней исторической инфляции около 2,6%, сейчас инфляция 0,8%).
Также есть бонусные проценты для тех, у кого накопления небольшие.
Распределение взносов между счетами OA, SA и MA зависит от возраста работника. Чем человек моложе, тем больше идёт на Ordinary Account — чтобы он мог купить жильё и начать инвестировать. С возрастом приоритет смещается в сторону Special Account и Medisave — чтобы подготовиться к пенсии и медрасходам.
Например, в возрасте до 35 лет на ОА (жилье и инвестиции) идет 62% взносов, на пенсию 16%, на медицину 22%.
В 55 лет OA и SA объединяются в Retirement Account (RA), из которого формируется пожизненная рента — CPF LIFE. С 65 лет начинают идти ежемесячные пожизненные выплаты. Их можно отсрочить, тогда их размер вырастает.
Чтобы получить ≈ $1 600–1 700 в месяц, нужно к 55 накопить в RA ≈ $213 000.
Максимальные выплаты $3100–3300 в месяц платят при $426 000.
По сути, это хороший пример партнерства граждан и государства, с довольно большой долей личной ответственности — государство гарантирует минимальную доходность и пожизненные выплаты, гражданин влияет на размер взносов.
В чем минусы сингапурской пенсионной системы
Даже одну из лучших в мире программ есть за что покритиковать:
1. Сложность правил
Система включает 3 счета на разные цели (OA, SA, MA), четвертый счет (RA), создаваемый после 55 лет. Внутри множество правил по распределению, ограничениям на вывод, условиям инвестиций, ставкам и т.д.
Даже грамотному человеку трудно разобраться, что делать, чтобы улучшить свою пенсию. Нужно постоянно отслеживать правила и быть финансово грамотным.
Справедливости ради, финансовая грамотность потребуется в любом случае, если человек стремиться к финансовому благополучию. Сингапур многое делает для того, чтобы уровень образования у граждан был высоким. Согласно отчётам PISA, Сингапур входит в топ‑3 стран по финансовой грамотности школьников.
2. Зависимость от официальной занятости
CPF — это система принудительных отчислений от зарплаты. Если человек не работает (сидит с детьми, ухаживает за родственником, работает на себя без добровольных взносов) — отчислений нет.
Это приводит к тому, что определённые группы (женщины-домохозяйки, низкоквалифицированные работники, самозанятые) рискуют остаться без достаточных накоплений к старости.
У этого уже есть последствия — неравенство в старости довольно высокое, особенно между мужчинами и женщинами, а также между различными социальными слоями.
Кстати, в России происходит то же самое — у самозанятых по закону нет никаких принудительных отчислений на пенсию, соответственно, не происходит начисления баллов и стажа, которые дают право на пенсию по старости. У нас 12 миллионов самозанятых, 53% из них моложе 35 лет. К сожалению, многие из них поймут, что остались без пенсии только к 50-60 годам, но будет уже крайне сложно (или вовсе невозможно) что-либо исправить.
_________________
Какие выводы мы можем сделать для себя:
- Создать в России аналог сингапурской пенсионной системы практически невозможно — все текущие взносы в пенсионный фонд идут на содержание нынешних пенсионеров. Если начать направлять все средства на индивидуальные пенсионные счета работников, пенсионерам будет попросту нечего платить.
Однако у нас есть весь необходимый инструментарий для того, чтобы делать необходимые накопления самостоятельно. CPF — это всего лишь инструмент. Такой же, как ИИС, ПДС или обычный брокерский счёт. Вопрос лишь в том, как регулярно вы туда кладёте деньги и на сколько лет вперёд мыслите.
- Ориентир нормы пенсионных сбережений Сингапура выглядит вполне разумно — около 15% на протяжении всего трудового стажа (если вы старше и накоплений нет — то лучше увеличить эту долю).
- Сингапурская система не работает без взносов — и это важно учитывать нам. В России миллионы самозанятых и фрилансеров не делают взносы в ПФР, а значит, не формируют даже базовой пенсии. Не надейтесь на чудо — начните копить сами.
Можно сколько угодно ждать от государства — но именно вы несёте ответственность за свою старость. У сингапурцев тоже нет «волшебной пенсии» — они просто вынуждено привыкают копить с первой зарплаты. Это привычка, которую стоит перенять. Мы пока действуем по желанию. Но именно дисциплина делает достойную пенсию возможной.
Если вы хотите формировать пенсионные сбережения самостоятельно – запишитесь в Антикризисный клуб https://myfivesteps.ru/anticlub
